وارن بافت تقریبا نصف سهامش را در اپل فروخت!

نبض بورس| وارن بافت، سرمایه‌گذار افسانه‌ای، به نظر می‌رسد که علاقه خود را به سهام از دست داده است. شرکت برکشایر هاتاوی متعلق به او، با وجود ثبت بالاترین سود عملیاتی تاریخ خود، نزدیک به ۲۷۷ میلیارد دلار نقدینگی انباشته کرده و بخش بزرگی از سهام اپل را فروخته است. برکشایر در سه ماهه دوم حدود ۳۹۰ میلیون سهم اپل را فروخت؛ به علاوه‌ی ۱۱۵ میلیون سهم فروخته شده در سه ماهه اول سال. با این حال، این شرکت همچنان حدود ۴۰۰ میلیون سهم اپل به ارزش ۸۴.۲ میلیارد دلار در اختیار دارد.

نقدینگی برکشایر از ۱۸۹ میلیارد دلار به ۲۷۶.۹ میلیارد دلار افزایش یافت که عمدتا به دلیل فروش خالص ۷۵.۵ میلیارد دلار سهام بوده است. این هفتمین سه ماهه متوالی است که برکشایر در سهام فروشنده بوده تا خریدار.
سود عملیاتی برکشایر از ده‌ها کسب‌وکار مختلف ۱۵ درصد افزایش یافت و به ۱۱.۶ میلیارد دلار رسید. تقریبا نیمی از این سود از بیمه و سرمایه گذاری‌های بیمه برکشایر حاصل شده است. با این حال، سود خالص ۱۵ درصد کاهش یافت و به ۳۰.۳۴ میلیارد دلار رسید. دلیل این کاهش، افزایش ارزش پرتفوی سرمایه‌گذاری برکشایر، از جمله سهام اپل، در هر دو دوره بوده است.

بافت از مدت‌ها پیش از سهامداران خواسته است که سود و زیان سرمایه‌گذاری‌های سه‌ماهه برکشایر را نادیده بگیرند، زیرا اغلب منجر به سود یا زیان کلان می‌شود. برکشایر معمولا زمانی که نمی‌تواند کسب‌وکارهای کامل یا سهام‌های فردی را با قیمت مناسب خریداری کند، نقدینگی خود را افزایش می‌دهد.
همچنین ممکن است نقدینگی بالای برکشایر نشان‌دهنده نگرانی در مورد اقتصاد ایالات متحده به‌طور گسترده باشد؛ چرا که بسیاری از سرمایه‌گذاران، برکشایر را معیاری برای اقتصاد آمریکا می‌دانند. داده‌های دولتی منتشر شده در روز جمعه نشان داد که رشد اشتغال کند شده و نرخ بیکاری به بالاترین سطح خود از اکتبر ۲۰۲۱ رسیده است. این امر برخی از تحلیلگران را به پیش‌بینی کاهش چندباره نرخ بهره فدرال رزرو از سپتامبر آینده سوق داد.
اما بازده برکشایر از محل اوراق قرضه کوتاه‌مدت دولتی با شروع کاهش نرخ بهره، کاهش خواهد یافت. برکشایر همچنین مدتی است خریدهای کوچکی انجام می دهد یا اصلا خرید نمی کند. این شرکت تنها ۳۴۵ میلیون دلار در سه ماهه دوم خرید سهام انجام داده و هیچ خریدی در سه هفته اول جولای انجام داده است.

بافت در مجمع عمومی سالانه برکشایر می‌گفت: «ما دوست داریم پول خرج کنیم، اما اگر موقعیت مناسبی برای کسب بازدهی پیدا نکنیم، پولی خرج نخواهیم کرد.» از اواسط جولای، برکشایر همچنین بیش از ۳.۸ میلیارد دلار از سهام بانک آمریکا، دومین سهام بزرگ خود، فروخته است.
بافت همچنان طرفدار بزرگ اپل است و قدرت قیمت‌گذاری قوی و پایگاه مشتریان وفادار این شرکت را تحسین می‌کند. او در مجمع عمومی گفت که انتظار دارد اپل بزرگ‌ترین سرمایگذاری سهام برکشایر باقی بماند.
بافت ۹۳ ساله از سال ۱۹۶۵ رهبری برکشایر را بر عهده داشته و آن را به یک هلدینگ بزرگ با ده‌ها کسب‌وکار از جمله بیمه اتومبیل گیکو، راه‌آهن BNSF، انرژی برکشایر هاتاوی، املاک برکشایر هاتاوی و دیری کوئین تبدیل کرده است. انتظار می‌رود گرگ آبِل، معاون ۶۲ ساله بافت، در نهایت جانشین او به عنوان مدیرعامل برکشایر شود.